Seguir en Google News

Por cada R$ 1 de impago, los bancos brasileños sólo recuperan R$ 0,13 - así es: trece céntimos - y sólo al cabo de cuatro años. A modo de comparación, en los países de la OCDE (Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económico), esta ratio es mucho mayor: 0,71 por cada 1,7 años de recuperación. Incluso América Latina está por delante de Brasil: la proporción es de 0,31 por cada 2,9 años de recuperación.

Es curioso observar que este índice tan importante para el sector crediticio ha ido cayendo en Brasil. Con la entrada en vigor de la ley de quiebras en 2005, la recuperación del crédito avanzó y alcanzó los 0,25 por unidad. Sin embargo, los jueces decidieron flexibilizar la aplicación de la ley en los años siguientes, lo que se tradujo en un descenso hasta los modestos trece céntimos actuales. Todas estas cifras fueron recogidas en un estudio realizado en el segundo semestre del año por la consultora global Oliver Wyman, especializada en banca y servicios financieros.

La baja tasa de recuperación de créditos aumenta el diferencial bancario, que en Brasil tiene la desafortunada reputación de ser uno de los más altos del mundo. ¿A qué se debe esto? Por una sencilla razón: las instituciones financieras se ven obligadas a tasar sus pérdidas en la imposibilidad de recuperar gran parte de las deudas protestadas ante los tribunales. Como hemos visto, R$ 0,87 por cada unidad nunca se recupera.

Y a eso hay que añadir los costes de los procedimientos judiciales: honorarios de abogados y costas judiciales, básicamente. Como sabemos, la justicia es cara y lleva mucho tiempo. Pero los costes no acaban ahí. También hay que tener en cuenta las horas de trabajo de los profesionales que trabajan en las entidades financieras. Tienen que organizar los documentos y controlar los flujos y exigencias del trabajo que supone recuperar un crédito.

Según un estudio de Febraban (Federación Brasileña de Bancos), el coste del proceso de recuperación del crédito para el acreedor alcanza los 12% del valor total de los activos pignorados como garantía por el deudor. El criterio utilizado por esta investigación, que sólo tiene en cuenta las deudas contraídas con garantías, es sumar las tasas judiciales, los impuestos, los honorarios de los subastadores y administradores concursales (si los hay), así como de los abogados, entre otros costes.

La situación es preocupante incluso para estos préstamos garantizados, que se supone que son los más seguros para el acreedor en términos de cobro de la deuda. La tasa de recuperación también es baja. Según Febraban, en Brasil se recuperan menos de 16% de préstamos garantizados en casos de quiebra. La tasa media de recuperación en otros países es de 69%.

¿Quiere un buen ejemplo de crédito garantizado? La enajenación fiduciaria en la financiación de inmuebles o vehículos. El acreedor conserva la propiedad del bien pignorado por el deudor hasta que éste pague íntegramente la deuda. En otras palabras, el deudor sólo tiene la posesión y puede, por supuesto, disfrutar del bien mientras pague puntualmente las cuotas. La propiedad o el vehículo no están registrados a su nombre.

Para que el entorno crediticio evolucione en Brasil, con una reducción de los impagos y un crecimiento constante de la tasa de recuperación del crédito, son necesarias reformas microeconómicas.

El nuevo Registro Positivo, que está siendo analizado por el Congreso Nacional, es una de estas medidas. La modificación de la legislación en materia de CP permitirá incluir automáticamente a todo el mundo en el Registro. Las entidades financieras podrán evaluar con precisión la capacidad de pago de los consumidores. Estarán en mejores condiciones de analizar quién puede optar a un crédito y podrán ser más eficaces a la hora de reducir los impagos.

Gracias por leernos. Acceda a otros contenidos en Página web de ANBC.

Por: Elias Sfeir Presidente de ANBC & Miembro del Consejo Climático de la Ciudad de São Paulo & Concejal Certificado